PDVSA – Bonos 2016

En Septiembre del 2016, PDVSA propuso un canje de bonos a sus acreedores.

Los bonos que vencían en abril y noviembre del 2017 fueron intercambiados por bonos que vencerán en el año 2020. Se intercambiaron bonos por un valor de 2798 millones de dólares (el 39,7% del valor que vencía en el 2016) y el costo adicional de este intercambio es de 978 millones. El intercambio de bonos evitó la bancarrota de PDVSA, aunque en noviembre del 2016 seguía sin pagar 404 millones cuya fecha de pago había vencido. Este impago le costó adicionalmente 300 millones.

En caso de ocurra una bancarrota, PDVSA ofreció el 50,1% de las acciones de CITGO como garantía. La deuda de CITGO es de 4200 millones de dólares. PDVSA ha intentado vender, sin éxito, a CITGO.

La siguiente tabla, mostrando el costo del intercambio fue preparada por Siobhan Morden y Nomura para el Financial Times: